中国vix指数在哪看？
VIX指数（Volatility Index），又名恐慌指数或标普波动率指数，是美国标普公司于2004年推出的一种反映市场恐慌程度的股票价格指数。 该指数由标准普尔发布，通过对过去400天的股票市场价格进行算数平均而成，用来描述未来30天内的市场涨跌的预期范围。
以10日移动平均值计算，当前值是过去400个10日期的算术平均值。 比如，今天发布的指数是昨天结束的过去四百期（一个月）中，股市上涨和下跌各占50%，那么10日移动均值就是这十天内每一天的涨跌幅求和再除以10，然后得出今天的指数值。 如果今天是过去四个月里市值下跌最多的三天之一，而前一个月却是市值上涨的一天，那么今天的指数值就介于昨天结束的四十个月平均中值与昨日结束的十四个月平均中值之间。
一般来说，投资者购买标的买入并持有至到期可以获得一个相对稳定的收益，如果为了追求高收益，他们会考虑使用基金等工具来获取更高的收益。 然而，当市场极度恐慌时，这种策略就不会再奏效了。这个时候，被动地遵循之前的原则，选择基金等产品持有至到期并非上选，主动地调整自己的交易结构，适当降低风险，或许是更适合的选择。 而衡量市场恐慌情绪最好的指标，就是一个国家的VIX指数。 VIX指数越高，表示人们对未来走势越担心，相反，VIX指数越低，说明人们对后市越有信心。 但是，人们是否应该完全根据这个指数来进行相应的投资决策呢？并非如此。首先，需要判断的是，当前的VIX指数水平到底意味着市场的恐慌程度已经很高，还是仅仅表明市场正处于一个正常浮动区间的底部，还是刚刚经历了一个深度恐慌期并且正在复苏阶段。这些问题都必须结合当时的市场环境来进行分析。 一个国家或者地区的VIX指数往往是有其自身特殊含义的。比如在美国，一般把标普500的VIX指数作为评估市场恐慌情绪的指标；而在英国，由于FTSE100指数更具代表性，所以用FTSE100的VIX指数来评价市场恐慌程度更为合适。
目前我国的金融产品市场中并没有直接对应VIX指数的产品。不过，通过建立相应的模型，可以大致估计出我国的VIX指数。 很多学者都建立了不同的模型来计算中国的VIX指数，其中较为著名的有詹俊华等的“股票价波动率估算”模型、边卫红等的“基于条件估值的波动率预测方法”以及张人骥等的“基于随机控制方法的波动率预测研究”。这些模型大都通过计算上证综指、沪深300或是创业板的波动率，再进行加权计算得到一个综合的波动率指数，最后对后市做出预测。
以上证综指为例，假设每日开盘价和收盘价的波动存在如下关系： \[\rm{PM}=\sqrt{\frac{AM}{2}}+C_{1}\] 其中，PM代表当日收盘价；AM代表当日开盘价；C1为常数项.利用前面一天收盘价和收盘价的差，可计算出当天开盘价，进而计算出全天收盘价。利用每天收盘价和上述公式，便可推算出每日的开盘价，如此循环往复，便可在一定程度上模拟出真实的市场波动情况。 最后，综合来看，目前我国股指期货市场仍处于一个较低的波动率区域，整体风险偏于中性。但需要注意的是，这一结论是根据历史数据所得出的统计规律，在特殊情况下，如金融危机时期，市场波动可能会在短时间内快速攀升至非常高水平，因此不能完全根据当下的VIX指数来判断市场的风险状况。